Att investera ska inte vara som att åka berg- och dalbana. För de flesta privatinvesterare är risken att fatta dåliga beslut i fel lägen ett av de största hindren mot att nå sina ekonomiska mål. Vår nya Multi Asset-strategi Global Momentum är utformad för att hjälpa dig att investera med lugn och stabilitet – utan att ge upp potentialen för god avkastning.

Tänk på att historisk avkastning inte garanterar framtida resultat, och våra strategier är till för inspiration – inte personlig rådgivning.

Vad är en Multi Asset-strategi?

En Multi Asset-strategi innebär att portföljen investerar i flera olika tillgångsslag, exempelvis aktier, råvaror, obligationer och guld. Tanken är enkel – olika tillgångar rör sig ofta i olika riktningar. Genom att sprida riskerna kan vi skapa en stabilare portfölj som inte kastas lika häftigt av marknadens svängningar.

Byggd på allväderskonceptet

Strategin bygger på det så kallade allväderskonceptet, som syftar till att skapa en portfölj som fungerar bra i alla marknadsklimat. Oavsett om vi befinner oss i en inflationschock, recession eller stark tillväxtperiod, så finns det tillgångar i portföljen som gynnas.

Växlar allokering med momentum

Det unika med vår strategi är att vi inte bara lutar oss mot diversifiering. Vi använder även momentum för att aktivt växla upp eller ner allokeringen i olika tillgångar. Det innebär att när vissa tillgångar visar styrka förstärker vi deras position, medan vi minskar exponeringen i de tillgångar som inte presterar.

En momentumstrategi fungerar bäst när marknaden rör sig stabilt i en riktning under en längre tid, eftersom den kan dra nytta av befintliga rörelser. Om marknader däremot är volatila och snabbt skiftar riktning, riskerar strategin att underprestera eftersom köp och sälj ofta sker för sent, vilket kan leda till förluster vid plötsliga vändningar.

För att minska risken för större nedgångar kan diversifiering över olika tillgångsklasser med låg korrelation hjälpa, eftersom vissa tillgångar tenderar att utvecklas positivt när andra går svagare. Detta jämnar ut avkastningen och gör strategin mer robust i olika marknadslägen.

Nedan ser vi hur allokeringen för de fem olika innehaven växlat upp och ner.

Stabilitet och avkastning i fokus

Målet med strategin är att uppnå minst lika hög avkastning som aktiemarknaden – men med betydligt lägre svängningar. Det ger dig möjligheten att ligga kvar i marknaden utan att känna behovet av att sälja vid minsta nedgång.

Global Momentum består av fem innehav som ombalanseras en gång i månaden baserat på vårt Pure Momentum-betyg. Strategin har visat en stabil utveckling och levererat en högre riskjusterad avkastning än aktiemarknaden.

Genom att inkludera råvaror i allokeringen lyckades strategin stiga med 7 % under 2022, samtidigt som aktiemarknaden föll tvåsiffrigt. Volatiliteten och den maximala nedgången har varit lägre än i vår strategi Global Trend – vilket är väntat, då Global Trend består av tre innehav jämfört med Global Momentum som består av 5 innehav.

Strategins nyckeltal (backtest utan belåning, från jan 2017 till 2 jan 2025):

*Taktiskt Diversifiering är en strategi baserad på en AI-modell. Istället för backtest tränar AI-modellen på historiskt data för att sedan “spela live” på osedd data. Följ utvecklingen för Taktisk Diversifiering och samtliga strategier i Veckorapporten som publiceras i bloggen.

Utveckling: 2 jan 2017 till 2 jan 2025

Varför inte endast köpa en indexfond?

Warren Buffett och många andra rekommenderar privatinvesterare att kontinuerligt spara i en billig indexfond. Det är ett klokt råd för de flesta – förutsatt att man kan hantera de stora svängningar som aktiemarknaden bjuder på.

Men om vi har intresse, tid och kunskap finns möjligheten att agera smartare och hantera risk på ett mer effektivt sätt. Vissa investerare strävar efter att minimera risk och maximera avkastning genom aktiva beslut, medan andra nöjer sig med att följa marknaden utan större engagemang.

I grund och botten kan vi se en passiv investerare som en trendföljare – någon som följer marknadens rörelser utan att använda taktiska modeller för att begränsa nedgångar.

Om du någon gång månadssparat i en indexfond med 100 % aktier, har du i praktiken varit en trendföljare – men utan skydd mot stora nedgångar. Problemet? När marknaden faller kraftigt finns inget säkerhetsnät, och det kan vara svårt att hålla sig investerad.

Med vår Multi Asset-strategi får du ett smartare sätt att investera. Du behåller potentialen för god avkastning, men minimerar risken för stora bakslag.

En basportfölj för aktiva investerare

Strategin Global Momentum är perfekt som en basportfölj för dig som vill vara aktiv och uppdatera din portfölj en gång i månaden. Den ingår i vårt premiumpaket och ger dig enkel tillgång till månadsuppdateringar.

Vi tror att den bästa strategin är den du kan hålla dig till över tid. Vår Multi Asset-strategi gör det enklare att stanna kvar i marknaden, undvika de stora förlusterna och bygga en portfölj som du kan vara trygg med året runt.