Våra 10 topplistor – byggda på kraftfulla faktorbetyg
För att hjälpa dig med inspiration på börsen har vi byggt tio unika topplistor. De bygger på våra faktorbetyg – en kombination av fundamentala styrkor, värdering, risk och trendkvalitet. Till skillnad från många andra aktörer baseras våra listor inte på åsikter eller magkänsla, utan på systematiska regler och forskning.
Vårt angreppssätt är tydligt: vi föredrar att gå med trenden snarare än att försöka gå emot den. Forskningen är tydlig – vinnare tenderar att fortsätta vinna.
Vi har exkluderat aktier med kursgap över 30 %, exempelvis vid uppköpsbud. Det gör att vi fokuserar på aktier som drivs av verkliga trender, inte enstaka nyhetshändelser.
Våra topplistor
Kvalitetsraketer
Urvalet omfattar svenska bolag med högsta möjliga kvalitetsbetyg och relativt låg risk, sorterade efter starkast medellångsiktigt momentum. Tyngdpunkten ligger på stabila, högkvalitativa aktier med en tydlig positiv trend.
Kvalitetsvärde
Urvalet består av svenska bolag med både högsta kvalitet och attraktiv värdering, där bolag med hög kursrisk har exkluderats. Sorterade efter Trendbetyg för att hitta de starkaste långsiktiga trenderna.
Tysta stjärnor
Urvalet omfattar fundamentalt starka svenska bolag som redan visar positivt 12–1 momentum, sorterade efter högst FIP. Det är aktier med jämna och lugna uppgångar – ofta förbisedda av marknaden.
Värdevinnare
Välvärderade svenska bolag med starka, uthålliga trender och relativt låg risk, sorterade efter Trendbetyg. För investerare som vill kombinera attraktiv värdering med teknisk styrka.
Smygande styrka
Svenska aktier med positivt 12–1 momentum och som inte uppvisar hög risk, sorterade efter FIP Momentum. Listan fokuserar på trender som byggts upp gradvis, vilket ökar chansen att uppgången kan fortsätta utan kraftiga svängningar.
Överpresterare
Urvalet består av svenska bolag med ett börsvärde över 5 miljarder kronor och där bolag med högre kursrisk har exkluderats, sorterade efter RS Rank. Fokus ligger på aktier som överpresterat mot marknaden och uppvisar fortsatt relativ styrka.
Vinstmotorer
Urvalet består av svenska bolag med högsta vinstbetyg där bolag med hög kursrisk har exkluderats, sorterade efter FIP Momentum. För investerare som söker kombinationen stark vinstutveckling och hållbara trender.
Defensiva guldkorn
Urvalet består av svenska låg-riskaktier med god kvalitet, sorterade efter FIP Momentum. Här finns de stabila bolagen som kan ge jämn avkastning även i mer oroliga marknadslägen.
Trygga trender
Urvalet består av svenska låg-riskaktier med attraktiv värdering, sorterade efter FIP Momentum. Portföljen fokuserar på trygga case där både pris och värdering talar för fortsatt uppgång.
Småbolagslistan
Urvalet består av mindre svenska bolag där bolag med dålig vinstutveckling och låg kvalitet har exkluderats, samt där bolag med hög kursrisk har filtrerats bort. Endast aktier med positivt 12–1 momentum inkluderas. Sorterade efter FIP för att hitta småbolag med uthållig trendstyrka och bra fundamental utveckling.
Var hittar jag topplistorna?
Du hittar våra topplistor bland våra bevaknngslistor. De finns på sidan Bevakningslistor och visar även via filteringsfältet Bevakningslistor ovanför tabeller på ett flertal olika sidor på plattformen.
ℹ️ INFORMATION
Fundamentabetyg
Betyg (1-5) på bolagets fundamenta som bygger på vinst, kvalitet, värdering och risk – där vinst och kvalitet väger tyngst. Ett högre betyg indikerar starkare fundamenta. På lång sikt tenderar aktiekurser att följa fundamentala faktorer, medan kortsiktig utveckling ofta styrs av sentiment och externa händelser. Genom att kombinera fundamenta med trendföljning i aktiekursen får vi styrka från båda perspektiven.
Kvalitetsbetyg
Betyg (1–5) på bolagets fundamentala kvalitet, där bedömningen baseras på lönsamhet, skuldsättning, vinstkvalitet och utdelning. Bolag som uppvisar höga marginaler och stark avkastning på kapitalet, kombinerat med låg skuldsättning, god vinstkvalitet och en växande utdelning, ges ett högre betyg. Värt att notera är att bolag utan utdelning inte straffas, då fokus främst ligger på långsiktiga fundamentala faktorer som indikerar finansiell stabilitet och kvalitet.
Vinstbetyg
Betyg (1–5) på bolagets vinstutveckling, förändringar i estimat och förutsättningar att behålla vinsttillväxten. Förutom förändringen i vinstutveckling granskas även hållbara och icke-hållbara komponenter – till exempel hållbara delar som kassaflöde från kärnverksamheten och operativ effektivitet samt icke-hållbara delar som engångsintäkter och tillfälliga kostnadsbesparingar. Ju högre betyg, desto bättre anses bolagets stabilitet och långsiktiga potential vara.
Värderingsbetyg
Betyg (1–5) på värderingen baserat på flera värderingsmultiplar, inklusive Trailing P/E, Forward P/E och Price/Sales. Värderingen jämförs både mot historiskt genomsnitt för aktien och relativt till sektorn, med anpassningar för bank- och fastighetssektorn. Ju högre betyg, desto mer attraktiv anses värderingen vara.
Riskbetyg
Betyg (1–5) på bolagets riskprofil baserat på historisk utveckling. Bedömningen bygger på fyra faktorer: extrema kursrörelser (de största upp- och nedgångarna), volatilitet, beta och korrelation – både på kort och lång sikt. Varje faktor väger lika mycket. Större och mer stabila bolag med förutsägbara rörelsemönster får i regel högre betyg. Ju högre siffra, desto lägre risk anses aktien ha.
Pure Momentum
Ranking (-100 till 100) baserat på en ranking av bolag med starkt momentum (lutning på exponentiell regression) på medellång sikt (ca 6 månader) justerat för volatilitet (R-squared). Betyget används till vår systematiska momentumstrategi, Pure Momentum, men kan även användas för att snabbt sortera aktier efter medellångsiktigt momentum i andra syften.
FIP Momentum
FIP (Frog-in-the-Pan) är ett mått på momentumkvalitet som jämför andelen positiva dagar det senaste året. En hög FIP innebär en lugn och jämn uppgång – en typ av trend som investerare ofta underskattar. Forskning visar att marknaden tenderar att underreagera på dessa gradvisa rörelser, vilket gör att trenden ofta fortsätter längre än väntat.
RS Rank
RS Rank (1-100) visar den relativa utvecklingen jämfört med övriga aktier. Den relativa utvecklingen baseras på kursutvecklingen för senaste 3, 6, 9 och 12 månader, där större vikt läggs vid det senaste kvartalet. En hög nivå på 90 innebär att aktien överpresterar 90 % av övriga aktier. Utgångspunkten är att vinnare förblir vinnare och förlorare förblir förlorare på medellång sikt. Glöm inte att diversifiering, positions- och riskhantering är viktigare än köpsignaler vid momentumstrategier. Tänk också på att RS Rank inte tar hänsyn till hur vägen för utvecklingen sett ut.
12-1 momentum
Momentum beräknat som utveckling de senaste 12 månaderna, men utan att räkna med den senaste månaden. Forskning visar att den sista månaden ofta innehåller brus och kortsiktiga motrörelser. Genom att hoppa över den förbättras ofta momentum-signalen.
Trendbetyg
Betyg (1–5) för pristrend baserat på både pris och momentum över kort, medellång och lång sikt, där störst vikt läggs på den långsiktiga primärtrenden som drivs av fundamenta. Vår utgångspunkt är att signaler fungerar bäst i linje med trenden, men på kort sikt – från dagar till veckor – är det mycket brus och slumpmässiga svängningar.
