Värde & Momentum är en strategi som kombinerar faktorerna värde och momentum för att köpa billiga bolag som handlas med bra momentum. Portföljvikter justeras för volatilitet och ändringar görs en gång i månaden. Med tålamod, disciplin och en systematisk positionshantering har vi goda förutsättningar till att överprestera över tid. 

Genom att uppdatera portföljen en gång i månaden får strategin utrymme att verka och fungera som den är avsedd att göra. Tänk på att faktorbaserade aktieportföljer har en hög korrelation till aktiemarknaden. Det är trots allt aktier vi köper. Faller aktiemarknaden så väntas aktieportföljerna falla.

Våra faktorbaserade aktiestrategier ingår i premiumpaketet. På sidan modellportföljer redovisas innehaven och portföljvikterna.

Klicka här för att läsa mer om våra strategier på hemsidan.

Information

• Riktning: Long-Only (inga blankningar)
• Strategisk inriktning: Attraktiva värderingar och starkt momentum
• Investeringsunivers: Mestadels Sverige, men kan även handla Norden
• Portföljvikter: Volatilitetsjusterat (alla innehav får vara med och bidra lika mycket)
• Rebalanseringsfrekvens: Månatligen

Utveckling

Sedan starten 2023 har Värde & Momentum överträffat Stockholmsbörsen och stigit med hela 52 %, till en volatilitet (13 %) som varit lägre än börsens (15 %). Tracking error mot index har varit 10 %, beta 0,7 och korrelationen 0,8.

Hittills under 2025 är utvecklingen strax över nollstrecket, vilket innebär att strategin klarat sig något bättre än Stockholmsbörsen, som visar negativ avkastning Year to Date. De största positiva bidragen under året kommer från Clas Ohlson, Loomis och Humana.

Utvecklingen är endast vägledande och beror på exekvering, slippage och courtage. 

Innehav och portföljvikter

Innehav och portföljvikter i våra faktorbaserade aktiestrategier ingår i premiumpaketet och finns tillgängliga på sidan Modellportföljer.

Krävs inloggning för att ta del av våra modellportföljer

Logga in

Är du inte kund? Öppna ett konto för att få tillgång till vår analystjänst.